东方财富

一、AI产业链重拾强势仍需步步为营，行情反转难一蹴而就，我们推演4个关键节点：1. 短期超跌反弹，积极意义是基本面研究有效性开始恢复，后续或许还有二次探底。2. 即便有二次探底，行稳致远政策可能再发力，加速悲观持仓的出清。3. 业绩消化估值效率高于回调消化估值，三季报期静态估值消化 + 估值切换，…

这周末的利好消息不断。 8月2日，原油暗盘价格“闪崩”。 消息面上，特朗普表示，在伊朗及其他中东国家告诉他，各方正在推动达成协议后，美国将暂缓对伊朗发动新一轮打击。 特朗普在“真实社交”平台发文称，他已经同意取消此次袭击，但前提是各方能够迅速达成协议。“所有人都赶紧行动起来，把协议谈成。” 特朗普…

据央视等媒体报道，当地时间8月1日，美国总统特朗普在社交媒体发文称同意取消对伊朗的打击。 之前，据美方消息，美以正计划对伊朗能源设施发动“迄今最猛烈的轰炸”，行动或持续整个周末。 特朗普称：“伊朗和其他中东国家刚刚要求我们暂缓任何攻击，因为双方已就协议的框架达成一致。这将包括霍尔木兹海峡的立即、完…

投资要点 复盘历史，A股8月走势主要受政策和外部事件、基本面、流动性等因素驱动。（1）2010年以来历年8月上证综指表现偏震荡，16次中有7次上涨。（2）A股8月走势主要受政策和外部事件、基本面等因素驱动。一是政策或外部事件对8月走势有显著影响：首先，积极的政策或外部事件使A股8月偏强；其次，政策…

核心观点 行情回顾：2026年7月医药生物（申万）指数上涨。根据Wind数据统计，2026年初至7月30日，医药生物（申万）指数下跌7.43%，跑输上证指数（-4.14%）3.29个百分点、沪深300指数（-1.73%）5.7个百分点。2026年7月，医药生物（申万）指数上涨5.47%，在申万一级…

报告摘要 事件： 近期，北美科技巨头信用违约互换（CDS）快速走阔，引发市场对AI基础设施高资本投入及融资可持续性的关注。CDS反映投资者为对冲企业信用风险所需支付的成本，其上升意味着市场要求的信用风险补偿提高。我们整理了Microsoft、Amazon、Alphabet、Meta、Oracle、…

美国二季度GDP环比折年率1.5%，低于预期，但结构显示投资仍有动力，消费较一季度显著回升，拖累主要来自净出口、库存和政府支出：GDP初值环比折年率为1.5%（前值2.1%），低于2.1%的市场预期，同比折年增速2.1%（前值2.7%）。虽然美国二季度GDP整体低于预期，但结构显示出比一季度更强的…

多家A股公司被罚。 7月31日晚间，交大昂立公告，公司收到上海证监局下发的《行政处罚事先告知书》，股票将于下周一（8月3日）停牌1天，8月4日起实施其他风险警示，实施后A股简称为ST交昂。 同日晚间，因财报虚假记载，ST司特、ST派瑞收到《行政处罚决定书》。其中，安徽证监局决定对ST司特责令改正，…

红星资本局8月2日消息，东方甄选前CEO孙东旭和离职主播石明、天权共同创立的新公司账号“美丽明天”今日开启首场直播。早上8点开播后，在线人数突破10万，登上抖音带货总榜首位。红星资本局注意到，其实时热度数据已经超过同时间段开播的 “与辉同行”。 直播间内，孙东旭与石明、天权一起讲解商品。红星资本局…

日前，位于北京DT51商场的高端精品超市BHG Market Place正式闭店。运营三年半的这家门店关停后，BHG Market Place在北京市场将仅剩北京SKP店、蓝色港湾店、颐堤港店、西直门店共4家门店。 BHG Market Place一度被视为中国高端精品超市业态的拓荒者。自2007…